357、金融资本家（2/2）

更关键的是另一个对赌条款，三年后或者五年后，金典行承诺，以约定的价格从壳公司手中收购瓦歌矿业，比如收购金额不低于十亿罗元。

我暂时假设一个方案吧。让金典行与壳公司签对赌协议，让金典行代为经营瓦歌矿业，承诺每年分配的的净利润不低于五千万罗元，三年后以十二亿罗元的价格收购瓦歌矿业。”

曼曼已经拿出了纸和笔在记录，此刻放下笔道：“这怎么可以呢等于是我们通过金典行花了十三点五亿罗元买下了瓦歌矿业，用得着这么麻烦吗”

曼曼还有一句话没说出来，这么做岂不是太吃亏了！原本几里国要重罚瓦歌矿业，可以让这家公司直接破产，现在的瓦歌矿业哪里还能卖这么多钱

罗柴德摇了摇头道：“假如没有几里国政府的处罚压力，你以为伊卖雷集团会放弃瓦歌矿业吗按东国话说，这可是一只会下蛋的金鸡！我所制定的，是让各方都能获利的方案。”

华真行：“金典行可没有这笔钱。”

罗柴德：“接下来就是方案的第三步了。金典行最终其实可以不花一分钱！而你们现在立刻就可以正式代管瓦歌矿业……”

华真行：“我打断一下，刚才说的对赌协议，难道不需要担保方吗”

对赌协议未必一定需要担保，因为理论上就存在对赌失败、协议中止的可能。可是华真行已经听出来罗柴德的意思了，罗柴德显然就是想让那家壳公司的股价上涨，而且有前后两波涨幅。

这就需要可信的业绩预期配合了，所以要用那份对赌协议去保底。假如有第三方提供担保，而这份对赌协议的存在，又能化为内部消息流传出去，罗柴德就有很大的操作空间了。

连娜说道：“福根基金会可以提供担保。”

曼曼又问道：“金典行为什么最终不花一分钱”

罗柴德：“方案的第三步，是所有计划的倒数第二个环节，我还没有来得及跟连娜女士沟通。常规的思路，其实可以有两种方案。

第一种是金典行完成对瓦歌矿业收购，但是可以暂时不支付收购款，让壳公司将这笔收入挂应收账款，但这终究回避不了担保责任的问题。

所以我建议采用另一种方案，让金典行发行公司债券，筹资用途就是用于收购瓦歌矿业。只要收购完成，收购款也支付完毕，福根基金会的担保责任也就解除了。

从这个时候起，瓦歌矿业就与这家壳公司以及伊卖雷集团再无关系，完全属于金典行。壳公司的任务也就正式完成了，利润也全部实现了。”

华真行：“金典行发行公司债，能发得出去吗”

罗柴德：“能，肯定能，因为筹资用途是收购瓦歌矿业。只要瓦歌矿业在金典行代管期间经营情况良好，被证明是一块盈利前景巨大的优质资产，公司债的评级就可以很高。

至于承销和发行方面的事情，我可以找人帮你们解决。我建议发行米金债券，因为瓦歌矿业的主要产品是铜和铝，这既是战略资源也是国际大宗商品。

按现在米金超发的规模，国际大宗商品对米金的价格将会长期上涨，也就是米金贬值，米金债券也会随之贬值。”

华真行：“发行米金债券，米金贬值，实际还本付息压力就会变小，你是这个意思吗”

罗柴德：“可以是这个意思，也可以不是这个意思。公司债券期限可以是三年，也可以是五年，每年付息一次，到期归还本金。

就算你们真打算花钱收购瓦歌矿业，通过上述这一系列步骤，也能把付款日期推迟到六至十年后。

债券是能在二级市场上市流通的，你们可以先正常兑付一、两年的利息，然后让金典行的经营出点问题，导致利息支付延迟什么的，优质债券便会沦为垃圾债券，你们便可以低价回购。

假如回购的钱也不想出的话，可以干脆让金典行破产，破产前搞次债务重组，将瓦歌矿业转让给另一家公司……这是方案的第四步，也是最后一步，时间是六到十年后了。

在这个过程中，需要付出的成本，可能只是一些财务顾问与律师费用，还有最后一、两年的债券利息，数额并不大。

而且这些成本，很容易就提前赚回来了。哪怕不算瓦歌矿业在这几年的开采利润，在方案的第一步和第二步，通过壳公司的股票操作就能获利。

按照这套方案，参与各方包括在座诸位，都能发一笔财。等到六至十年后，你们将白得瓦歌矿业，甚至不用花一分钱。而到了那个时候，很多事早就与我、与伊卖雷集团无关了。”

曼曼听完之后直眨眼睛，而华真行则眉头紧锁。